【中华财税信息网北京04/07/2005信息】　２００５年３月４日国家税务总局下 发了《关于调整制药企业广告费用扣除标准的通知》（国税发［２００５］２１号）。 通知规定：自２００５年度起，制药企业每一纳税年度可在销售（营业）收入２５％ 的比例内据实扣除广告费用支出，超过比例部分的广告费支出可无限期向以后年度结 转。这项规定是一般企业广告费用扣除标准的１２．５倍，是特殊企业　广告费用扣 除标准的３．１２５倍。这项规定出台之前制药企业广告费用的税前扣除是按８％ （特殊企业）税前扣除的，这一政策的颁布对制药企业来说无疑是一个好消息。 　　目前制药行业竞争日益激烈，企业为了扩大产品的市场份额，不惜花费巨额的广 告费用，如何控制广告费支出，使广告费支出既能扩大产品的影响，又能获得经济利 益呢？这就需要对广告费支出作出周密的筹划，在筹划中，不能只考虑短期利益，而 应考虑一个产品周期的利益。 　　例：某制药企业开发生产了一种药品，预计该产品的生命周期在６年左右，该种 药品的市场总容量（总需求）为１．５亿元，没有考虑广告费用时，企业的税前利润 率为３０％，无风险报酬率为１０％，企业计划加大广告宣传来推广这种药品，设计 了以下两种投入方案： 　　方案一：前二年广告费投入为２５００万元、２５００万元，后四年各为 １０００万元。可能达到的年销售收入为１００００万元、１００００万元、 ８０００万元、８０００万元、６０００万元、５０００万元。（考虑到其他企业也 将开发生产同类产品，销售收入将出现递减的趋势） 　　方案二：前三年每年投入３０００万元，后三年不再投入。每年的销售收入预计 与方案一相同。 　　分析： 　　方案一下税后净利计算见表一；方案二下税后净利计算见表二。 　　说明： 　　①税前毛利：年销售收入×３０％； 　　②准予税前列支广告费：按通知规定标准予以扣除的金额，第二方案第４年列支 可税前扣除的２０００元广告费为第１、２、３年递延扣除的广告费之和； 　　③所得税：（税前毛利－准予税前列支的广告费）×３３％； 　　④税后利润折现值：税后利润×折现率。 　　实施方案一，企业６年获得的税后利润折现值合计为２４４８．６３万元； 　　实施方案二，企业６年获得的税后利润折现值合计为２０２８．８７万元。 　　点评： 　　两种方案投入的广告费用都为９０００万元，所得税税负皆为１６８３万元，在 不同的投入方式下产生的利润却不相同；关键就在于第一种方案，获得了部分税前扣 除广告费的时间价值。采用第一种方案，在保证销售收入的前提下，适当调整广告费 用各年支出的金额，与第二方案比较多获得经济利益４１９．７６万元。 　　当然，不同的制药企业，有不同的产品生产和销售情况，企业应根据具体情况， 权衡利益，争取使企业获得最大眼度的资金时间价值。 表一： (单位：万元) 年度 销售收入 税前毛利 广告费支出 准予税前 所得税 税后利润 利润折现值 列支广告费 1 10000 3000 2500 2500 165 335 304．52 2 10000 3000 2500 2500 165 335 276．84 3 8000 2400 1000 1000 462 938 704．72 4 8000 2400 1000 1000 462 938 640．65 5 6000 1800 1000 1000 264 536 332．8 6 5000 1500 1000 1000 165 335 189．1 表二： (单位：万元) 年度 销售收入 税前毛利 广告费支出 准予税前 所得税 税后利润 利润折现值 列支广告费 1 10000 3000 3000 2500 165 -165 -149．99 2 10000 3000 3000 2500 165 -165 -136．36 3 8000 2400 3000 2000 132 -732 -549．95 4 8000 2400 0 2000 132 2268 1549．04 5 6000 1800 0 0 594 1206b 748．81 6 5000 1500 0 0 495 1005 567．32 (bu2005033102213) (4)